曹操出行启动港股招股，计划6月25日上市募资18.53亿港元

曹操出行近日发布公告，正式启动招股工作，计划于6月25日在香港交易所主板挂牌上市，股份代码为02643。本次上市的联席保荐人包括华泰国际、农银国际及广发融资（香港）。
根据公告内容，曹操出行此次计划全球发售共计4417.86万股股份，其中面向香港市场的发售股份数量为441.79万股，其余3976.07万股面向国际市场发售，每股发行价格定为41.94港元，预计募集资金总额约为18.53亿港元。
按此发行价计算，公司整体估值约为228.23亿港元。在此次IPO中，曹操出行已引入六位基石投资者，分别是梅赛德斯-奔驰、未来资产证券（香港）、无极资本、国轩高科（香港）、亿纬亚洲以及速腾聚创。上述投资者将合计认购2264.24万股，对应认购金额约9.52亿港元。
曹操出行成立于2015年，是吉利控股集团在其“新能源汽车共享生态”战略下的重要投资布局。目前，公司已在网约车市场占据一席之地。根据弗若斯特沙利文报告，以总交易额（GTV）为衡量标准，曹操出行自2021年起连续三年稳居国内网约车平台前三，并于2024年上升至行业第二位。
招股书披露，截至2024年12月31日，曹操出行的业务已经覆盖全国136个城市，相较2023年新增了85个城市。公司全年营业收入达到147亿元，同比增长37.4%；毛利率由2023年的5.8%提升至8.1%，显示出盈利能力的持续改善。
此次上市募资的资金将主要用于多个方面，包括优化车服解决方案和提升服务质量、推动定制车型的研发与更新、加强技术研发尤其是自动驾驶领域、以及扩大市场覆盖范围等。
此外，曹操出行于今年2月底上线了曹操智行自动驾驶平台，并在苏州和杭州两地启动搭载吉利“千里浩瀚”Robotaxi技术的示范运营。公司表示，计划于2026年底推出专为自动驾驶设计的L4级别Robotaxi定制车型，并同步构建适用于全场景的自动化运营体系。